Los bancos bajan las tasas de los créditos hipotecarios y se reactivan las consultas en el mercado inmobiliario

El mercado de créditos hipotecarios en Argentina comenzó a mostrar señales de reactivación en las últimas semanas luego de que varios bancos redujeran las tasas de interés, en un contexto de mayor estabilidad macroeconómica y competencia entre entidades para captar nuevos clientes.

La tendencia descendente en las tasas generó un aumento en las consultas y operaciones dentro del sector inmobiliario, que venía golpeado por el encarecimiento del financiamiento durante el último año. Operadores del mercado ya hablan de una nueva “guerra de tasas”, con bancos que ajustan sus condiciones para no quedar fuera de competencia.

Entre los movimientos más destacados, el Banco Nación se posiciona como uno de los principales dinamizadores del mercado al ofrecer créditos UVA con tasas cercanas al 6% para clientes que acreditan haberes. Por su parte, el Banco Ciudad redujo sus tasas a partir del 7,5%, mientras que entidades privadas como BBVA y Santander también ajustaron sus condiciones, ubicándose entre el 7,5% y el 10,9%.

Otras entidades como ICBC, Banco Patagonia, Banco Galicia, Banco Supervielle y Banco Macro mantienen tasas más elevadas, que en algunos casos alcanzan el 15%, lo que obliga a los potenciales compradores a comparar cuidadosamente antes de elegir una línea de crédito.

Una tendencia a la baja, pero aún lejos de niveles históricos

Especialistas del sector coinciden en que la reducción de tasas responde tanto a una corrección tras subas previas como a una estrategia comercial para captar demanda en un mercado con alto potencial de crecimiento. La tasa promedio del sistema ronda actualmente el 11%, todavía por encima de los niveles considerados accesibles para el grueso de la población.

El economista Andrés Salinas, docente de la Universidad Nacional de La Matanza, explicó que la baja refleja una sobrerreacción previa del sistema financiero y destacó que marzo marcó el segundo mes consecutivo de recortes en la oferta hipotecaria.

En la misma línea, el analista Federico González Rouco, de Empiria Consultores, vinculó el cambio de tendencia con la mejora de variables macroeconómicas como la reducción del riesgo país y una mayor previsibilidad financiera, factores que permiten a los bancos ofrecer condiciones más competitivas.

Créditos UVA y tasa variable: qué conviene hoy

El debate central para quienes buscan financiar la compra de una vivienda continúa siendo la elección entre créditos ajustados por UVA o líneas tradicionales sin indexación por inflación.

Los créditos UVA mantienen como principal ventaja una cuota inicial más baja, similar al valor de un alquiler, lo que facilita el acceso a la vivienda para sectores medios. Sin embargo, el capital se ajusta por inflación, lo que introduce incertidumbre a largo plazo.

En paralelo, algunos bancos como el Banco Provincia y el Banco Credicoop ofrecen préstamos tradicionales con tasas variables cercanas al 39%, vinculadas a indicadores como la tasa Badlar o el rendimiento de los plazos fijos. Estas alternativas eliminan el ajuste inflacionario directo, pero trasladan el riesgo al costo financiero, con cuotas iniciales considerablemente más altas.

El crédito vuelve a mover al mercado inmobiliario

Desde el sector inmobiliario aseguran que la mejora en las condiciones de financiamiento comienza a reflejarse en un mayor número de consultas y operaciones. La posibilidad de acceder a crédito amplía el universo de compradores y reintroduce al financiamiento como motor de la demanda, luego de varios años de escasa actividad hipotecaria.

No obstante, especialistas recomiendan analizar en detalle la tasa efectiva anual (TEA), los costos asociados y la evolución esperada de la inflación antes de tomar una decisión. En un mercado con gran dispersión de tasas y condiciones, la comparación entre bancos y el perfil financiero de cada solicitante resultan claves para elegir el crédito más conveniente.